Morgen IEX-spreekuur met Bas Heijink:
Bas Heijink en Arjen de Blecourt geven antwoord
Senior technisch analist Bas Heijink en Sprinter specialist Arjen de Blecourt geven antwoord op al uw vragen over TA en beleggen met Sprinters. Nu op het forum.
Het blijft een zeer fragiele markt, waarbij de positieve signalen en de neerwaartse doorbraken elkaar in een rap tempo afwisselen. Nadat twee dagen geleden de AEX nog het potentiele omgekeerde hoofd-schouderpatroon ophief en het voormalige uitbraakniveau testte, werd direct een belangrijk omkeerpatroon, een piercing line, afgerond. In de afgelopen dagen testte de DAX ook enkele belangrijke steunniveaus, maar wist uiteindelijk een enorme hammer te vormen.
Gisteren ontstond nieuwe neerwaartse druk in de DAX, maar het gevormde omkeerpatroon bleef nog wel in stand (hij bleef boven de zone 6.400 – 6.430). In de VS werden gisteren juist neerwaartse intraday doorbraken veroorzaakt, die wel helemaal werden opgeheven op slotbasis waarbij ook grote hammer omkeerpatronen werden afgerond. Hoe nu verder? Is er sprake van een overshoot, of is dit de start van een volgende neerwaartse beweging?
Dit is nog niet te zeggen en we moeten met beide scenario’s rekening houden, toch blijft dit volgens mij een markt die wijst op uitbodeming totdat het tegendeel (lees structurele neerwaartse doorbraken) plaatsvindt. Voor de S&P 500 betekent dat een structureel slot onder de 1.357, waarna meer ruimte ontstaat voor een grotere correctie richting de 1.340 tot mogelijk een voormalig uitbraakniveau en het eerste Fibonacci-retracementniveau van 1.290.
Klik op de grafiek voor een grote versie
VIX & Nasdaq 100
Ook in dat scenario zou het positieve langetermijnbeeld in stand blijven. Buiten de hammer zijn andere positieve punten gelegen in de divergentie met de RSI en de VIX, waarbij de VIX een valse doorbraak bewerkstelligde boven de neklijn van een positief omkeerpatroon. Als we er nu vanuit gaan dat recent een lagere top werd gevormd (door de lagere bodem gisteren), dan ligt de nieuwe dalende en te breken toppenlijn bij 1.398, met vlak daarboven de recente top van 1.406. Dit zijn de richtpunten voor de komende dagen zolang hij boven belangrijke steunniveaus weet te blijven.
Ook in de Nasdaq 100 zien we een vergelijkbaar beeld. De recente bodem werd gebroken, maar hij bleef nog (intraday) boven de steun van 2.575 (ook Fibonacci-niveau). Uiteindelijk werd ook hier een enorme hammer gevormd. Deze beweging is overigens nog te zien als terugtest van het recent opwaarts gebroken vlagpatroon. Belangrijke en te breken richtpunten in de komende weken liggen bij de recente toppen van 2.750 en de dubbele top van 2.800.
Tussenliggende gap (2.683 – 2.697) kan ook nog voor weerstand zorgen. Om nog terug te keren naar de AEX, daar bleef de koers redelijk op peil. Steun ligt er bij het Fibonacci-niveau van 298, de zone 295 – 296 (dieptepunt piercing line en voormalig uitbraakniveau) en de decemberbodem van 291. Hij keerde gisteren bij de eerste weerstand van 305,50, waarboven nog de derde en minst steil dalende toppenlijn van 311,30 ligt. Het uiteindelijk te breken niveau om een einde te maken aan deze zijwaartse consolidatiefase, ligt bij de zone 312,40 – 313,40. Daarboven wordt de correctie definitief afgerond en kan de verdere herstelbeweging worden ingezet, dat is en blijft mijn verwachting. Maar we moeten de onderkant en een eventuele internationale verslechtering wel scherp in de gaten houden.
Klik op de grafiek voor een grote versie
Klik op de grafiek voor een grote versie