Mee eens! Daarnaast is het dividendrendement dat je mag verwachten bij ECP zo goed, dat mijn bestaande positie in een ultraveilig hoekje is beland waar ik me niet al te druk over hoef en wil maken. Samen met ASR, Pfizer en Flow Traders en wat US Reits en (andere) pharma is ECP een blijvend mooie inkomstenbasis in portfolio. Blijf vwb winkelvastgoed wel even alert op wat ‘dadelijk’ postcorona en eerste golven inhaalvraag in fysieke winkels achter de rug is. Langere termijn blijven er wel risico’s met online demand als schaduwzijde van winkelvastgoed, ook ben ik benieuwd welke impact, en hoe snel ook, metaverse ontwikkelingen hier een rol in gaan spelen. Niet iets van korte termijn dus ben nu zeer tevreden met posities in goed winkelvastgoed, maar is n potentieel risico waar ik rekening mee houdt. Uiteindelijk, als fysieke optimist zijnde, kan ik me geen wereld zonder fysieke winkelboulevards voortellen.
Voor nu dus ook in mijn ogen mss wel hedgewaardig als inflatie een langere termijn rol gaat blijven spelen. Renteniveau’s lijken mij idd namelijk ook echt niet snel naar 3%+ te gaan. En ook al doet het dat, de markt reageert er doorgaans te heftig op. De reactie van markten nu vanwege FED indicaties om QE te beperken en mogelijk 4 x rentes te verhogen zijn denk ik daarom ook wel behoorlijk overdreven. Hoge inflatie komt overheden immers ook niet slecht uit met de toenames van schulden dus tja… zitten wij hier ook nog eens met landen in de EU, met name in Z-Europa waar schulden al jarenlang torenhoog zijn, verhogen rentes zorgt enkel voor eerder faillisment… en anders wel ontevredenheid en druk op EU
lobby. Zie de rentes daarom echt niet veel stijgen. Mss wel nooit meer boven de 2%-3%. Maar nu moet ik voorzichtig worden ; -). Kortom, niet iets voor gezonde bedrijfsvoeringen om nu teveel zorgen over te maken.