Royal Dutch Shell « Terug naar discussie overzicht

quote:

Follower schreef op 11 augustus 2013 21:34:

Dag allen,

Ik ben nieuw vwb het RDS forum. Zat na te denken of ik aandelen ga kopen of niet. Ik ben graag op mijzelf aangewezen, maar wou toch graag mijn bevindingen hier even neer zetten.

Als ik RDS waardeer obv de Gordon en Shapiro methode kom ik op een beurswaarde van circa EUR 34. Dit verklaard m.i. ook de koersdoelen van sommige analisten.

Als ik overigens waardeer obv de balanswaarden kom ik op beurswaarde per 31-12-2012 en 30-06-2013 van respectievelijk circa EUR 23,20 en EUR 21,75.

Lastig dus, ergens zijn ze dus erg stabiel met hun dividendbetalingen, wat mooi is en ze dus een hoge waarde geeft. Maar echt fundamenteel bekeken is het aandeel momenteel dus best overgewaardeerd en ben ik bang dat de huidige dividendbetalingen t.l.v. het eigen vermogen gaan.

Tevens lijkt het erop dat de stijging van het dividend relatief aan het dalen is, of er komt een cent per kwartaal bij, of een tijdje niets, zoals in 2010 en 2011. Het blijft overigens interessant om 5-6% per jaar aan dividend te ontvangen.

Benieuwd naar jullie mening :-)

quote:

Novastar schreef op 11 augustus 2013 23:19:

[...]
Dividenden komen altijd ten laste van het eigen vermogen (immers, als je niet uitkeert zal het eigen vermogen stijgen), maar de winst van Shell is vele malen de dividendbetalingen, dus ik zou mij daar geen zorgen over maken.

Het grootste zorgpunt van Shell is m.i. dat ze moeite hebben de kosten te beheersen, zodat de marges vaak veel lager liggen dan bij concurrenten.
Verder is het een waanzinnig stabiel bedrijf. Enige tijd geleden bleken de voorraden aanzienlijk minder dan geschat, dat kan je in de koersen niet meer terugvinden. Er zijn al jaren problemen in Nigeria.. ook dat heeft geen groot effect op de bedrijfswinst.

Je zult met Shell dus niet snel voor negatieve verrassingen komen te staan, maar een grote klapper zul je waarschijnlijk ook niet maken. De koers staat nu historisch gezien laag, terwijl de winstgevendheid in die tijd wel is gestegen, dus ik verwacht zelf dat er een rally aankomt naar in ieder geval € 28. Maar aan de andere kant, dat dacht ik een half jaar geleden ook al :-)

quote:

Novastar schreef op 11 augustus 2013 23:19:

[...]
Dividenden komen altijd ten laste van het eigen vermogen (immers, als je niet uitkeert zal het eigen vermogen stijgen), maar de winst van Shell is vele malen de dividendbetalingen, dus ik zou mij daar geen zorgen over maken.

Het grootste zorgpunt van Shell is m.i. dat ze moeite hebben de kosten te beheersen, zodat de marges vaak veel lager liggen dan bij concurrenten.
Verder is het een waanzinnig stabiel bedrijf. Enige tijd geleden bleken de voorraden aanzienlijk minder dan geschat, dat kan je in de koersen niet meer terugvinden. Er zijn al jaren problemen in Nigeria.. ook dat heeft geen groot effect op de bedrijfswinst.

Je zult met Shell dus niet snel voor negatieve verrassingen komen te staan, maar een grote klapper zul je waarschijnlijk ook niet maken. De koers staat nu historisch gezien laag, terwijl de winstgevendheid in die tijd wel is gestegen, dus ik verwacht zelf dat er een rally aankomt naar in ieder geval € 28. Maar aan de andere kant, dat dacht ik een half jaar geleden ook al :-)

quote:

deflationist schreef op 12 augustus 2013 10:36:

Gewoon kopen, 5,80% dividend blijft lekker natuurlijk.
Spaarrekening 1,5%.
Shell gaat niet failliet, stel dat het naar de 18 gaat, dan koop je toch weer een plukje bij.

quote:

Hmm schreef op 12 augustus 2013 10:48:

[...]

Stel dat dit zou gebeuren.

Dan heb je een verlies per aandeel van 24-18 = 6 euro. M.a.w. je bent dan 6/1,32 = 4,5 jaar dividend kwijt. Ik vind dat wel wat veel.

Ik zou sowieso verlies afkappen door te verkopen wanneer het verlies een bepaald percentage koersverlies heeft bereikt.

quote:

Lekker rommelen schreef op 12 augustus 2013 10:55:

Zijn er op dit forum nog technische analisten aanwezig die aan kunnen geven waar de bodems/weerstanden liggen? is dat rond de 24 of lager?

Vergeef me als dit al besproken is, dan heb ik er overheen gelezen.

quote:

Lekker rommelen schreef op 12 augustus 2013 10:55:

Zijn er op dit forum nog technische analisten aanwezig die aan kunnen geven waar de bodems/weerstanden liggen? is dat rond de 24 of lager?

Vergeef me als dit al besproken is, dan heb ik er overheen gelezen.

quote:

RT2014 schreef op 12 augustus 2013 11:51:

[...]

Analyse Tostrams Royal Dutch Shell

"Royal Dutch Shell is teruggezakt naar de steun 23,96.
Verkoopdruk in Royal Dutch Shell neemt toe. Recent is de herstelfase afgebroken. Aan de onderzijde zien we steun rond 23,93 (bodem van 24 juni). Hier ligt de onderzijde van de neutrale bandbreedte. Weerstand voor Royal Dutch Shell ligt op 26,07 (top van 24 juli).
Na een doorbraak onder steun 23,93 wordt 21,97 het volgende neerwaartse koersdoel.
Wij handhaven een positie aan de zijlijn.

Analist Wouter Slot heeft geen posities in Royal Dutch Shell

Wouter Slot heeft de analyse van Royal Dutch Shell voor het laatst beoordeeld op maandag (ochtend) 12-8-2013"

quote:

Hmm schreef op 12 augustus 2013 11:04:

[...]

Na een jaar van koersdalingen worden nog steeds lagere bodems en toppen gevormd. M.a.w. het bodemt nog steeds niet. Weerstanden werden telkens doorbroken. Er is dus nog geen zicht op herstel.

quote:

easy56 schreef op 12 augustus 2013 12:29:

Stel dat de koers stijgt naar de 26 euro,dan onstaat er dus een stijgende trend en zou je moeten kopen? En mocht t weer terug vallen onder de 24 euro er weer uitstappen? etcetc...Ik koop liever als dividend goed is en de koers gedaald. Dat t nog verder kan dalen is zo ,maar als je de tijd hebt kun je ze gewoon houden en zal mooie dividend uiteindelijk je papieren verlies inhalen. Kijk eens naar SHELL de laatste 15 jaar en vergelijk met de aex index en veel andere fondsen. Menigeen zal gewild hebben om minstens een mooi gedeelte in SHELL gehad tehebben. De afgelopen 15 jaar waren niet slecht, door 15 jaar mooi dividend. Hoe t de komende 15 jaar zal vergaan weet natuurlijk niemand maar dat geldt ook voor alle andere bedrijven. Ik geloof in SHELL en daarom aardig gedeelte van mn spaargeld in belegd,mede als mooie vervanging voor rente rekening. suc6 alle