Globalthreat schreef op 23 juni 2019 22:00:
Kunstmestprijzen blijven maar stijgen (10-20% hoger dan vorig jaar), verder is de gasprijs (belangrijke directe kostenfactor) gedaald.
Ook Iran is een exporteur dus het negatieve beeld/additionele sancties van de VS en andere landen is in principe alleen maar positief voor OCI. Ook een stijgende olieprijs door deze spanningen is weer goed voor de energie en methanolprijs.
Verder hebben de aankopen van bestuurders afgelopen week mijn overtuiging in de ommekeer naar winstgevendheid bij OCI verder doen toenemen.
Iedereen blaat hier een beetje over K/C en K/W verhoudingen. Maar hou in je achterhoofd dat OCI op basis van vrije cashflow vrij gemakkelijk een dividend van EUR 1-4 per aandeel zou kunnen gaan uitkeren. Ik neem aan dat ze het geleidelijk zullen doen, waarbij ze ook de schuldpositie willen gaan terugbrengen.
Wat zouden jullie van de huidige koers vinden als OCI bijvoorbeeld over een jaar besluit om 3 euro per aandeel dividend uit te gaan keren? Of bijvoorbeeld 1 euro dividend en nog voor 200 miljoen eigen aandelen inkopen.
(lijkt mij overigens realistischer dat zij beginnen met een euro per aandeel en dan ieder jaar 50 cent erbij, maar het is even ter illustratie van wat mogelijk is met de cashflow die zal worden gegenereerd).
Verder was ik een beetje op zoek naar andere aandelen waarbij de Q2 er mogelijk goed uit zou zien, maar ik moet eerlijk bekennen dat alleen OCI dergelijke verwachtingen heeft (dit dekt m.i. het aandeel gedeeltelijk in tegen andere aandelen in de markt waar geregeld winstwaarschuwingen komen richting het Q2 rapportageseizoen).
Voor nu kijk ik uit naar de Q2 resultaten (mocht iemand een ander aandeel kennen met soortgelijke verwachtingen voor Q2 dan hoor ik dat graag).