PostNL « Terug naar discussie overzicht

quote:

jaapaap schreef op 8 mei 2019 18:04:

[...]

een gezegde is

de beurs overdrijft altijd

nooit tegen de stroom inzwemmen.

allemaal paniek en waarom omdat het dividend met 1 a 2 jaar wordt stopgezet om contant enkele zaken af te ronden
overname sandd
laatste bijstorting pensioenpot.

niets lenen, dat moet ook weer terugbetaald worden
in ieder geval scheelt het al 50 a 75 miljoen kosten ivm concurrentie lees overheidsmaatregelen

quote:

jaapaap schreef op 8 mei 2019 19:23:

[...]

intrisiek doet het aandeel 5 euro.

quote:

aandeeltje! schreef op 8 mei 2019 19:30:

Haha, zeggen: in 2021 aandelen inkopen. Nou ik zou eerst maar eens het dividend herstellen en kijken of er dan nog geld overblijft. De inschattingen in het verleden getuigen nu niet van juistheid...
De postmarkt blijft tanend, de pakketten zal het nodige concurrentiegedoe met zich meenemen ook van andere partijen. Die markt groeit voorlopig nog hard, maar partijen als amazon zullen hiervan een fors deel gaan claimen, die hebben geld zat om bezorging tegen afbraakprijzen te doen.

quote:

gpjf schreef op 8 mei 2019 19:36:

[...]

Wat koop ik daar voor ?

quote:

Moneyball schreef op 8 mei 2019 19:35:

[...]

Dit is geen paniek. Dit is het gevolg van het al jaren niet waarmaken van gewekte verwachtingen. Het PostNL management heeft onderpresteren en het doorschuiven van verwachtingen naar de toekomst tot kunst verheven. ‘De markt’ pikt/geloofd het niet meer. En terecht. Dat de investeringsplannen de balans tussen korte termijn ROI en lange termijn groei nog verder verstoren heeft men blijkbaar totaal niet in de gaten of men trekt er zich niets van aan. Onkunde of onwil. Beide is niet goed te praten.
Los daarvan snijden de CMD plannen m.i. wel hout en is het geschetste perspectief incl. overgang naar EBIT en FCF prima. Maar het probleem is dat het plannen en verwachtingen zijn en dat HV een diep droevig track record voor performance heeft. Dat ontkennen doet alleen een eigenwijze dwaas.

quote:

gpjf schreef op 8 mei 2019 19:41:

Verhagen roept steeds maar dat ze geen splitsing wil tussen post en parels, ze zou dan van gedachten moeten veranderen maar alles is na definitieve overname van Sandd mogelijk. Politici en met name van de VVD kantelen hun uitspraken wanneer het hun uitkomt

quote:

Hansbeleg schreef op 8 mei 2019 19:23:

@TKB

Stel de vraag over de investments eens bij IR. Hoe dan ook de schade is al flink toegebracht.

quote:

lucky14 schreef op 8 mei 2019 19:30:

[...]

Oke, ik heb Albert, Jim en Tim Peeters(Belg). Albert heeft mijn stijl wel, offensief en met een focus op met name AMX en kleiner. Doet het ook prima vind ik. Volg hem niet overal in, maar zijn analyses zijn niet verkeerd.

quote:

Toekomstbeeld schreef op 8 mei 2019 19:45:

[...]

Heb net Marc een email gestuurd waar de mist zit.

Bij voorgaande posting heb ik trouwens nog iets vergeten te zeggen.

De piek aan CAPEX van 180 mln zou in 2020 zitten. Volgens Marc en ook volgens de slide van PostNL. PostNL noemt overigens geen getallen maar toont alleen balkjes.Er staat voor 2020 echter nu nog maar 1 depot gepland....

Voor 2021 ook 1 en de SPD. Worden die dan ook in 2020 opgestart en gebouwd om direct per 1 januari 2021 al in operatie te komen? Dat klopt dan weer niet met de CAPEX die men voor 2021 toont. Dat is minimaal ook 60 mln want die balk is langer dan de 2018 balk waar 50 mln in genoemd staat.

Snap gewoon niets van de timing per jaar vd getoonde aantallen depots en de uitwerking in de financiële getallen in de respectievelijke jaren.
Die van 2019 kunnen niet overlopen naar 2020 want die worden allen dit jaar nog opgeleverd. Dus daar kan het niet in zitten dat er zo'n spike in 2020 komt.

quote:

jaapaap schreef op 8 mei 2019 18:04:

[...]

een gezegde is

de beurs overdrijft altijd

nooit tegen de stroom inzwemmen.

allemaal paniek en waarom omdat het dividend met 1 a 2 jaar wordt stopgezet om contant enkele zaken af te ronden
overname sandd
laatste bijstorting pensioenpot.

niets lenen, dat moet ook weer terugbetaald worden
in ieder geval scheelt het al 50 a 75 miljoen kosten ivm concurrentie lees overheidsmaatregelen

quote:

Gaston Lagaffe schreef op 8 mei 2019 19:52:

[...]Ik ben benieuwd wat je te horen krijgt want hier is wel een hoop gedonder over ontstaan. Gaan we toch niet mee maken dat die Capex2020 van € 180mio niet klopt. :)

quote:

Gaston Lagaffe schreef op 8 mei 2019 19:46:

[...]Ha Lucky...... heb ook nog even over Tim Peeters getwijfeld. Hoe vind je hem ? Albert maakt mooie analyses maar het valt wel op dat iedereen zich in PostNL mispakt heeft. Jim werkt veel met afgeleide producten en daar ben ik niet goed in. Ben benieuwd wat Albert de komende kwartalen over PostNL gaat schrijven. In die komende kwartaalcijfers moeten we toch langzaam een verbetering zien plaatsvinden. Zo niet dan zit ik goed mis.

quote:

jaapaap schreef op 8 mei 2019 19:22:

[...]

Lucky, alles hangt af, wat blijft er onder de streep over. Maar de intentie is er en ergo, men ziet ook dat er teveel aandelen bij zijn gekomen. Daarom zeg ik, hoe had het bedrijf ervoor gestaan als men niet de 750 miljoen euro kwijt was geweest in 14 jaar door overheidsgebeuren oa acm.

quote:

Toekomstbeeld schreef op 8 mei 2019 19:45:

[...]

Heb net Marc een email gestuurd waar de mist zit.

Bij voorgaande posting heb ik trouwens nog iets vergeten te zeggen.

De piek aan CAPEX van 180 mln zou in 2020 zitten. Volgens Marc obv de getoonde lengte vd balkjes in de door PostNL opgestelde grafiek.

Er staat voor 2020 echter nu nog maar 1 depot gepland....

Voor 2021 ook 1 en de SPD. Worden die dan ook in 2020 opgestart en gebouwd om direct per 1 januari 2021 al in operatie te komen?
Dat klopt dan weer niet met de CAPEX die men voor 2021 toont. Dat is minimaal ook 60 mln want die balk is net wat langer dan de 2018 balk waar 50 mln in genoemd staat.

Als ik de CAPEX balk bekijk voor 2020 dan is die slechts 2 keer zo groot als de 2018 balk. Daar staat 50 mln in geprojecteerd. Dus 100 mln CAPEX voor 2020 voor 1 normaal depot (op te leveren in 2020) en 80 mln voor de SPD welke dan direct begin 2021 operationeel zou moeten zijn.

Ik vraag me echt af of Marc Z. hier de plank volkomen misslaat met zijn 180 mln voor de depots.

Snap gewoon niets van de timing per jaar vd getoonde aantallen depots en de uitwerking in de financiële getallen in de respectievelijke jaren.
Die van 2019 kunnen niet overlopen naar 2020 want die worden allen dit jaar nog opgeleverd. Dus daar kan het niet in zitten dat er zo'n spike in 2020 komt.

Is die 180 mln voor 2020 gisteren in de CMD expliciet genoemd? Weet je dat Hans?

quote:

jaapaap schreef op 8 mei 2019 19:45:

[...]

post en parcels zijn in elkaar verweven, uit elkaar trekken, zoals veb aangaf tijdens de ava zou, denk ik een slecht idee zijn.
Weet niet of Herna een VVD ster is. Vraag het IR postnl.

Er is 1 vvd er die continue zaken beloofd en niet nakomt en dat is teflon Mark.