PostNL « Terug naar discussie overzicht

quote:

wins schreef op 2 augustus 2018 18:12:

Positief dat shorters aan het afbouwen zijn

quote:

wins schreef op 2 augustus 2018 18:12:

Positief dat shorters aan het afbouwen zijn

quote:

Eurowin schreef op 2 augustus 2018 18:37:

Hele ochtend maakt USA heel Europa overspannen, met hun DIK rode futures en zelf zijn ze bijna groen nu......

quote:

Eurowin schreef op 2 augustus 2018 17:13:

Zou onder een ezel moeten hangen.

Hahaha beste Go, die kende ik nog niet, mooi, Gr

quote:

LBL LM schreef op 2 augustus 2018 12:54:

Kunnen we niet met elkaar weer een verwachting uitspreken in de vorm van lijstje voor maandag? Dus wie denk dat de omzet, UCOI en netto winst uit gaat komen?

quote:

Martijn van M schreef op 2 augustus 2018 21:25:

[...]

Ik denk dat de consensus verwachting voldoende houvast biedt voor komende maandag:

www.postnl.nl/over-postnl/beleggers/a...

CONSENSUS PRE 2Q 2018

juli 2018

2Q18 E consensus FY18 E consensus
Omzet

Mail in the Netherlands 412 1.685
Parcels 312 1.300
International 259 1.090
PostNL Other 19 77
Intercompany -134 -543
Totale omzet 863 3.593

Onderliggend bedrijfsresultaat

Mail in the Netherlands 18 112
Parcels 29 124
International 0 3
PostNL Other -6 -26
Totale onderliggend bedrijfsresultaat 40 215

veranderingen in pensioenverplichtingen 3 10
veranderingen in voorzieningen -13 -52
Onderliggend cash bedrijfsresultaat 30 172

Kostenbesparingen 14 60
Daling volume geadresseerde post Nederland 10,0% 10,6%
Dividend (over 2018) €0,24

Gebaseerd op schattingen van 10 analisten

PS. Opvallend... inmiddels staan op de website van PostNL alleen nog de 10 analisten vermeldt die een bijdrage hebben geleverd aan de consensusverwachting; gemiddeld koersdoel is 3,755 euro (5x kopen, 3x neutraal, 2x verkopen).

Kortom, het koersdoel van deze analisten ligt nog geen 15% boven de huidige koers...!!!

(En daarmee lijkt het idee inmiddels achterhaald dat PostNL een zwaar ondergewaardeerd aandeel zou zijn)

quote:

prinszicht schreef op 2 augustus 2018 22:08:

[...]

Maar jij bent toch nummer 11 met een advies van 3,80 voor maandag met de cijfers? Dat is toch jouw voorspelling? Ik kan hem nog helder voor de geest halen. Is er iets gebeurd met je rotsvaste vertrouwen in HV? Heb je een nieuw koersdoel?

quote:

Martijn van M schreef op 2 augustus 2018 22:56:

[...]

Mijn hoop blijft inderdaad gevestigd op 3,80 euro, maar mijn vertrouwen is wel geslonken afgelopen weken.

Vooral doordat zowel de analisten als PostNL en Sandd eigenlijk vrijwel allemaal hebben laten weten dat de postdialoog niet veel meer dan een intentieverklaring heeft opgeleverd waarvan men eigenlijk niet goed weet waar de betrokken partijen nu concreet aan toe zijn. In dat perspectief is het eigenlijk ook ondenkbaar dat PostNL a.s. maandag ineens met een meer optimistisch verhaal zal gaan komen - maar ik verwacht wel dat analisten Verhagen stevig aan de tand gaan voelen op het punt van dat de impact van de ACM in de toekomst minder groot zal gaan worden (wat tientallen miljoenen in termen van de UCOI zou moeten gaan opleveren: 30-50M, blijft wachten op de politiek voordat er meer duidelijkheid gaat komen op welke termijn dit kan gaan gebeuren).

Dus eigenlijk is mijn hoop vooral gevestigd op stabiele prestaties bij de post-tak, die vroeg of laat wellicht tot een duidelijk meevaller zouden moeten kunnen gaan leiden afgaande op het feit dat PostNL afgelopen jaren ver verwijderd is gebleken van het maximale rendement op de UPD (wat nog steeds om bijna 1 kwart van de omzet van PostNL gaat).

PS. Ik heb geen economische achtergrond, dus ik ben zeker niet no.11... dat is Slotboom (wiens naam inmiddels al jaren op de website van PostNL staat te glimmen zonder dat hij zich durft uit te spreken middels een koersdoel of advies - met de kanttekening dat Slotboom zich wel ook regelmatig meldt met vragen bij de conference calls van PostNL).

quote:

prinszicht schreef op 2 augustus 2018 23:22:

[...]

Jammer! Je conclusie zegt net zo veel als de adviezen. Ik denk aan 3,80 maar heb er geen vertrouwen in. Beetje ala ING. Die denken ook al jaren aan 5 (plus). Maar het is enkel gebaseerd op aannames die nooit blijken uit te komen.

Tis ook wel verwonderlijk. Je gaat eerst fel de strijd aan om vervolgens een paar meter voor de finish op te geven.

De battles zijn gestreden. Positief ev. Tnt verkocht. Dividend. ACM. De winst is lager. Maar kan niet heel veel lager tenzij je eerder bewust gejokt hebt. En je ging voorop in de strijd met een tattoo van HV op je arm. Je moet nu juist overtuigender zijn dan ooit. Maar, zoals je hebt aangegeven. Bijna geen aandelen. Dus al die epistels zijn ergens goed voor een hobby maar verder pure misleiding. Das extra spijtig.

quote:

LBL LM schreef op 3 augustus 2018 07:23:

Hoi Martijn en alle anderen,

Ik heb zelf ook wat lopen rekenen, puur rekentechnisch dus.

Mijn verwachting is dat de omzet licht is gedaald, maar dat de UCOI op 35 is uitgekomen. Zie het pff-bestand dat geupload is. (hoop dat dit lukt). De hele UCOI komt in mijn berekening uit op 188 mio. ergens in het midden dus.

Ik probeer altijd zelf de rekensommen te maken en een gevoel daardoor te krijgen bij de cijfers.

Ze hebben nadrukkelijk gezegd dat de kostenbesparingen ' back-end Y2-2018) zitten dus eind 2018.

Het is met name dan ook hopen op een fatsoenlijke UCOI die niet enorm zal teleurstellen.

Ik heb me helemaal suf lopen piekeren, maar denk daardoor het volgende:
- er is nog ruimte voor koersstijging, maar het mag echt niet tegenzitten
- ze moeten wel vaart gaan maken met de consolidatie in de markt,
- alleen met kostenbesparingen red je het niet
- je ziet alleen maar nieuws voorbij komen dat chauffeurs niet zijn aan te slepen, ik ben benieuwd in hoeverre PostNL daar ook last van heeft.

Het blijft voor mij gemengd

IK zit long met call lopend tot december 2019.